市場交易日細微變動及新趨勢觀察
今日是特殊時間視窗結束後的首個市場交易日,引人關注的是市場交易額達到了1.14萬億,成為近期最高的交易額。盤面出現兩個關鍵點:市場出現更大範圍的波動,特別是上午市場一度下挫近1個百分點,但值得注意的是5日線呈現明顯的資金承接;其次,創業板指數依然比上證指數表現更強勁,儘管新能源領域有所回撥,但幅度較小。今日推動創業板指數上漲的是醫藥行業,同時資金流向顯示偏好高股息股,市場交易額繼續保持在萬億以上,今日達到1.14萬億,追溯到2月28日天量交易後的最高成交額!
交易日盤面波動和行業表現分析
昨日量價齊升之後,今日三大指數開盤呈現分歧狀態,醫藥行業在競價結束後迅速領漲,並支撐住了創業板指數。與此同時,上證指數出現資金流出現象,高度震盪,具有高低切換的邏輯。儘管上證仍然受白酒、汽車和房地產等權重板塊支撐,最高觸及3075點,距離3100點僅有一步之遙。市場當前焦點在於,在持續震盪橫盤後,明日是否會發生重大轉變,以及未來市場走勢將如何把握節奏和趨勢。
對於市場走勢,我們來看東哥的判斷,結合盤面細節和訊息面,提出以下幾個觀點供參考:
大盤攀升至3075點、為何未突破3100點?
大盤今日曾一度攀升至3075點的高位,儘管後市出現一波跳水,但資金顯然對5日線附近的承接表現良好。觀察較長時間週期,自2月23日大盤重返3000點後,已在5日線和10日線之間震盪橫盤了13個交易日,但高點逐漸上移,目前看來,5日線和10日線顯然是有效支撐位。在特殊時間視窗後,為何市場仍未挑戰3100點關口呢?可從兩個角度分析,一是上漲節奏需求,自2635點低位至今,大盤已上漲400點,主力資金主要流入高股息與科技線等板塊,3000點平臺確立後,漲勢已有可觀利潤空間,反而創業板與科創板漲幅一直較為滯後,因此最近以醫藥、賽道等低位板塊為代表的補漲,索然此時指數缺乏進一步向上突破的強勢動力,需適度等待。
另一方面,在技術面上,上證指數週線已連續四周上漲,呈現出勢頭反轉,MACD周線亦現連續上揚紅柱,但從較短週期來看,上證60分鐘與120分鐘MACD均顯現頂背離,尤其是120分鐘MACD已連續九周收綠柱。從量價結合和勢能角度觀察,除非市場再次放量持續攀升,改變已呈現背離的技術走勢,若後續仍舊面對平量震盪,必將需要回調調整。總體而言,即便市場面臨較大幅度調整,也很難貫穿半年線2980點附近。
市場板塊漲跌趨勢解讀
回顧今日領漲板塊,從同花順行業指數漲幅榜來看,房地產、中藥、飲料、汽車零部件、家用輕工等板塊表現靠前,這些恰是節後滯漲板塊。資金選擇這些板塊的邏輯顯而易見,依舊是一種高低板塊取捨的策略。從核心指數和資料方面觀察,今日成交額前十個股中,寧德時代、貴州茅臺、五糧液、藥明康德、長安汽車和比亞迪等均大漲,代表領漲的新能源汽車、白酒和醫藥三大板塊。與此同時,工業富聯、中際旭創、光迅科技等超過5個點大跌,科技板塊今日表現如何?此外,代表權重的上證50和滬深300指數均漲紅,而中證500等中市值股指數下跌,今日下跌大多集中在300億至800億市值之間,尤以銀行、煤炭、石油等高股息板塊延續昨日調整態勢。市場上漲節奏仍在進行中,重視板塊輪動及個股表現必要性。
高位抱團效應再度顯現?
最近市場呈現抱團效應,一段時間連板後,市場長期處於震盪趨勢,最高連板頻次縮水至4連板,但今日的連板接力表明抱團趨勢再起初露端倪,艾艾精工、立航科技和安彩高科三個6連板並駕齊驅,基本代表科技板塊。3個板塊幾乎代表科技線發展方向,明日將見證6連板晉級7連板競爭,可望創造出9連板高度。連板接力抱團現象再現背後原因在於當前市場情緒混亂,以科技趨勢抱團為主的紫光、浪潮、高新板塊等合作力逐漸減弱,活躍資金需要轉移接力方向。此外,科技線高度補漲邏輯仍在延續,前期克來機電打出13連板後的科技分支補漲,為9至10板高度的市場玩法符合邏輯。然而,今日的3個6連板,明日或只有一個能晉級,無法確定晉級者。提醒市場關注高位抱團供參考,任何一方皆有可能接力關鍵。
市場走向展望與建議
綜上所述,今日市場呈現強勁的震盪走勢,創業板再次優於上證指數,大盤逼近近期高點3075,5日線和10日線均為有效支撐,即使發生較大幅調整,也難以跌破2980附近的半年線。總體策略是此輪上漲尚未結束,市場所有跌幅皆可忽略,應堅定持倉。高股息資金存在新的調倉跡象,人工智慧硬體雖今日大跌,但整體趨勢不受影響。明日指數走勢無憂,大盤3030點附近的10日線將成為堅固支撐,經過今日板塊輪動後,科技線部分分支有望再度崛起。未來市場仍將是輕指數、重板塊和個股格局,市場持續橫盤,減低反彈預期,鞏固持倉,把握盈利模式。