掘金5萬億裝置更新市場
2023年3月7日,A股三大指數今日集體回撥,截至收盤,滬指下跌0.41%,報收3027.40點;深證成指下跌1.37%,收報9267.12點;創業板指數跌幅達2.33%,報收1789.94點。在行業板塊中,漲少跌多,工業母機概念逆市大漲。康尼機電、寧波精達、夏廈精密等多隻個股大幅上漲。
權威人士觀點
根據國家發改委主任鄭柵潔在最近舉行的經濟主題記者會上的表示,隨著高質量發展的不斷推進,裝置更新的市場需求將持續擴大,預計將形成一個規模超過5萬億元的巨大市場。自2022年9月起,央行已推出“裝置更新改造專項再貸款”政策,其中資金規模超過2000億元,旨在支援充電樁、城市地下綜合管廊、新型基礎設施等領域的裝置購置和更新改造。
國家發改委等九部門於2023年2月聯合印發《關於統籌節能降碳和回收利用加快重點領域產品裝置更新改造的指導意見》,首批關注鍋爐、電機、電力變壓器、製冷、照明、家用電器等六類產品裝置。此外,於2024年1月,國家發改委釋出了《重點用能產品裝置能效先進水平、節能水平和准入水平(2024年版)》,支援重點領域的節能改造工作,以促進裝置更新。
根據相關行業研究報告,本輪大規模裝置更新的重點將主要集中在三個方面:從提高技術、降低能耗、減少排放出發;與基礎設施投資相關;以及與改善民生密切相關。工業、農業、建築、教育、交通、文旅、醫療等七大領域對裝置更新與換代的需求十分迫切。
信心與機遇
德邦證券指出,在政府政策的有力支援下,未來有望開啟新一輪大規模裝置更新,製造業將保持較高的景氣度。投資者應關注兩大投資機會:通用裝置投資機會以及長期缺乏投資的技改需求領域。其中,刀具市場具有較大的國產替代空間,製造業投資的增長也將推動對刀具的需求。
機床作為一種通用裝置,主要用於製造其他機器,在現代製造業中扮演著至關重要的角色。幾乎所有需要精密加工以及表面細節要求嚴格的產品,如手機外殼、汽車零部件等,都離不開機床的生產。機床產業的上游包括核心裝置和零部件,下游涵蓋了廣泛的終端應用領域。
當前階段,工業母機產業的估值並不高,還存在一定的提升空間。裝置更新將是未來值得關注的重要邏輯。作為通用裝置,機床的更新週期大約為十年。據資料顯示,上一輪機床產量高峰期在2011年至2014年,時隔十年,機床自然更新週期已到。機床的更新換代與整個製造業需求密切相關,而新能源車、航空航天以及機器人等高階產業對機床提出了更高要求,也將加速該行業的更新程序。
行業發展趨勢
根據南京康尼機電股份有限公司主營軌道交通門系統,提供軌道交通裝備配套產品與技術服務。夏廈精密製造股份有限公司專注於小模數齒輪及相關產品的研發和銷售。寧波精達成形裝備股份有限公司致力於換熱器裝備和高精度壓力機的研發與生產。這些公司在各自領域為裝置更新提供了重要支援,填補了市場需求的空缺。
在政策的推動下,工業母機板塊在最近一個月表現亮眼,特別是3月7日的市場集體回撥中,工業母機概念逆市大漲,康尼機電、盤古智慧、寧波精達、夏廈精密等多隻個股漲幅較大,為投資者帶來豐厚的收益。
總的來說,工業母機產業前景廣闊,與國家政策的密切結合將為整個行業帶來新的發展機遇。投資者應密切關注行業動向,抓住裝置更新帶來的機遇,為自身投資帶來更多收益。
裝置更新市場的未來
裝置更新市場在政策的鼓勵下,將迎來更加廣闊的發展前景。工業母機及相關行業正處於更新換代的重要時期,投資者可在這個市場中尋找更多投資機會。持續關注行業動態,把握未來發展趨勢,將成為投資者獲取長期收益的重要途徑。