光模組板塊迎來發展良機
隨著通用人工智慧技術的快速發展,光模組板塊在近期呈現持續向好的態勢。天孚通訊(300394)自去年初以來漲幅高達51.66%,成為該領域的領頭羊。公司3月11日釋出業績快報顯示,2023年歸屬淨利潤同比增長81.14%。然而,儘管光模組行業前景廣闊,但一些上市公司在去年的表現出現了明顯分化,尤其在光模組下游傳統伺服器市場依舊疲軟。
天孚通訊業績亮眼
根據天孚通訊公佈的業績快報,公司2023年實現營業總收入19.39億元,同比增長62.07%;歸屬淨利潤約7.3億元,同比增長81.14%。公司強調,這一業績增長得益於公司不斷加大的研發投入,為滿足客戶需求,積極推出新產品。此外,公司透過資訊系統和自動化升級、生產基地效率提升等措施,進一步提升了產能利用率,實現了較大突破。
全球業務拓展成效顯著
除了在國內市場的優異表現,天孚通訊還加大了對全球市場的佈局。公司相繼在新加坡和泰國設立子公司,擴大海外銷售團隊規模,形成了較為完善的全球供應鏈網路。這一國際化戰略逐漸見效,為公司帶來了更多業務增長的機會。
中際旭創業績穩步增長
與此同時,A股光模組領軍企業中際旭創的業績也實現了快速增長。截至去年,公司實現營業收入107.25億元,同比增長11.23%,歸屬淨利潤21.81億元,同比增長78.19%。公司認為,AI算力需求和資本開支增加促使了高速光模組需求的增長,並推動了產品技術的不斷升級,從而提高了公司的盈利能力。
市場前景展望
在全球資料中心建設的持續推動下,對高速光器件產品的需求將繼續保持穩定增長。根據TrendForce集邦諮詢的最新預估,今年的伺服器整機出貨主要由北美雲計算服務廠商拉動,特別是對AI伺服器的需求呈現出增長趨勢。儘管整體伺服器市場需求尚未完全恢復至疫情前水平,但高速光器件產品的市場前景依然十分樂觀。
多個光模組產業鏈公司業績波動
值得注意的是,在A股市場中,光模組產業鏈中的許多公司在去年的業績表現出現了波動。一些企業受宏觀經濟環境等因素影響,業績處於下滑狀態。這也呼應了市場對光模組行業相關公司的不確定預期。
面對光模組板塊發展中的機遇和挑戰,各家上市公司都在不斷加大研發投入和全球市場拓展力度,以謀求更廣闊的發展空間。我們期待在技術與市場共同推動下,光模組行業將迎來更加璀璨的未來。