私募量化多頭產品2024年1-2月績效分析
2024年的1-2月份,A股市場經歷了起伏不定的市況。1月份市場呈現了不理性的拋售趨勢,中證1000和中證2000指數的跌幅都在20%左右。然而,進入2月份,各大指數出現了不同程度的反彈,但多數股票和指數並未能完全彌補1月份的跌幅。綜觀這段時間的資料,滬深300指數漲幅接近2.5%,成為A股市場漲勢的領頭羊,而中證500指數下跌了1.52%,中證1000指數更是累計下跌了9.22%。
市值風格差異突顯
可以明顯看出,2024年1-2月,A股市場呈現出市值風格明顯不同的情況,大市值個股整體表現強於中小市值個股。在這種行情背景下,私募量化多頭產品要想實現超額收益並不容易。根據私募排排網的資料顯示,今年1-2月,2183只量化多頭產品的平均超額收益率為-6.33%。儘管整體表現一般,但一些私募管理人憑藉出色的量化策略取得了不錯的業績。
量化選股策略表現亮眼
量化選股是透過計算機程式對歷史資料進行回測分析,篩選出優秀因子和高勝率選股模型,從而進行選股和交易的策略。在私募多頭產品中,量化選股策略佔據主導地位。根據資料,今年1-2月,共有1008只量化選股產品,平均收益率為-5.91%,平均超額收益率為-7.59%。排名前10的產品中,廣州守正用奇的“守正用奇龍珠1號”、積露資產的“積露11號”以及智領三聯私募的“智領尊享8號-大道至簡”位居前三名,表現突出。
中證500指增策略嶄露頭角
中證500指增策略旨在超越中證500指數的表現。今年1-2月,共有584只中證500指增產品,平均收益率為-7.40%,超額收益率為-6.41%。排名前10的產品中,進化論資產的“進化論達爾文中證500指數增強一號”、達爾文複合策略一號以及北京豐潤恆道私募的“豐潤聚信一號”表現出色,表現超群。
中證1000指增策略異軍突起
中證1000指增策略致力於超越中證1000指數的表現。2024年1-2月,320只產品的平均收益率為-11.02%,超額收益率為-2.86%。排名前三的產品分別是來自超量子基金的“超量子中證1000增強9號”、磐松資產的“磐松中證1000指數增強1號”以及天算量化的“天算指增保護專享1號”,表現搶眼。
滬深300指增策略脫穎而出
滬深300指增策略旨在超越滬深300指數的表現。這一策略的116只產品今年1-2月平均收益率為0.63%,超額收益率為-2.22%。排名前三的產品分別來自上海銳耐私募的“銳耐滬深300指數增強一號”、上海篤熙稟泰私募基金的“篤熙稟泰冪弦厚益3號期權多策略”以及磐松資產的“磐松滬深300指數增強2號”。其中,“銳耐滬深300指數增強一號”表現出色。